穆迪评级显示，中国十大商业银行的盈利能力均有所下滑。银行存在存贷期限错配，因此央行降息会使银行存贷利差在短期内扩大，在贷款利息可以顺利回收的前提下提高银行短期盈利性，但长期影响不大。 然而，不良贷款率（次级类、可疑类和损失类贷款的占比）的上升却会在根本上削弱银行的盈利能力。 首先，不能正常回收的本息将直接导致当期收入下滑。其次，不良贷款率的上升要求银行划出更多贷款损失准备，使当期支出增加。这两项都会导致净利润和留存收益的降低。留存收益作为权益的一部分属于银行的一级资本金。 由于银行有资本充足率的要求，作为分子的资本金下降要求银行承受更低的资本充足率水平、补充资本金或减少风险资产投资（例如，减少贷款发放），在第三种情况下，银行的长期盈利能力将被削弱。 苏格兰皇家银行（RBS）的经济学家测算，中国的银行业不良贷款率远超报告值，很可能达到25%，悲观情况下甚至达到35%。如果实际不良贷款率真的达到这么高的水平，那么，中国银行业的盈利能力和风险抵御力可能大幅低于想象。（第一财经日报）