经历了2020年新冠肺炎疫情的冲击，2021年全球经济复苏分化，我国是唯一一个经济正增长的主要经济体。与经济共荣共生的银行业，也交出了2021年答卷。

去年宏观经济形势改善，多家银行净利润快速增长

15家银行归母净利润增幅达两位数

根据去年10月人民银行公布的我国首批系统重要性银行名单，6家国有银行、9家股份制银行和4家城商行在列，共19家。

它们按系统重要性得分从低到高分为五组：第一组包括平安、光大、华夏、广发、宁波银行、上海银行、江苏银行、北京银行；第二组包括浦发、中信、民生、邮储；第三组包括交行、招行、兴业；第四组为工、农、中、建四家；第五组暂无银行进入。

多家银行在财报或业绩会上分析称，净利润快速增长主要得益于2021年宏观经济形势的改善，银行拨备支出减少，中间业务收入增长等因素。值得一提的是，去年LPR（贷款市场报价利率）下降，无疑压缩了银行的存贷款息差，这是银行传统盈利的大头，不过多家银行采取“以量补价”的方法，即扩大信贷规模，对冲了息差下滑的影响，这也是银行服务实体经济的抓手。

只有上海银行、北京银行、民生银行、浦发银行2021年归母净利润增速没有达到两位数，其中浦发是唯一一家增速为负的银行，归母净利润同比下滑9.12%，不过今年一季度同比增速“转正”。从财报看，营业收入下滑是影响浦发银行2021年净利润的主要因素。此外，为给不良资产消化留“弹药”，银行业近年普遍加大了减值准备计提力度，这也会侵蚀利润。财报显示，浦发银行近年贷款减值准备计提规模都在数百亿元。

哪些行业风险改善，哪些风险高发？

17家银行不良率下降，批发和零售业不良率下降，房地产等不良贷款增量较大

从另一个角度看，随着加大存量不良资产处置力度、多渠道处置风险资产，叠加提升风险资产的管理能力，银行资产质量整体改善。据银保监会此前披露的数据，2021年我国银行业累计处置不良资产3.13万亿元，同比增加0.11万亿元，再创历史新高，有效降低了信用风险水平。

2021年，系统重要性银行中有17家不良率同比下降，下降幅度在0.02-0.2个百分点不等。从年末数值看，宁波银行、邮储银行、招行的不良率低于1%；最高的是民生银行，不良率为1.79%，同比上升0.03个百分点，也略高于银保监会公布的同时点行业平均不良率1.73%。

民生银行在财报中称，截至报告期末，公司不良贷款主要集中在房地产业和采矿业，两大行业不良贷款总额合计184.95亿元，合计在公司不良贷款中占比42.35%。2021年的不良贷款增量中，房地产业也是一个大头。

另一家不良率上升的是上海银行，该行也在财报中提到公司贷款和垫款不良率较上年末上升0.24个百分点，主要是受到个别房地产企业风险传导影响。该行2021年整体不良率上升0.03个百分点至1.25%，而房地产业贷款不良率从2.39%上升到3.05%；信息传输、软件和信息技术服务业的贷款不良率更是从0.26%猛涨到13.15%。

银行资产质量“保卫战”要面对的不只是房地产行业。例如平安银行2021年末对公房地产贷款不良率仅为0.22%，较上年末基本持平，但交通运输、邮电业贷款不良率达7.78%，年内大增了7.71个百分点；建行的房地产业贷款不良率从1.31%上升到1.85%，而采矿业不良率从3.35%上升到10.14%；浦发银行2021年末不良率最高的板块是农、林、牧、渔业，为12.1%，年初仅为4.7%，该行教育业贷款不良率则是从0.01%升到4.08%。

在2020年尚是众多银行不良“高风险区”的批发和零售业，2021年质量整体好转。例如农行2020年时批发和零售业不良率最高，为8.55%，2021年降到3.72%；工行的批发和零售业贷款2020年不良率为13.78%，2021年末降到8.31%。

不过银保监会在今年一次公开表态中称，当前疫情多点散发、宏观经济面临三重压力，许多企业尤其是小微企业、个体工商户生产经营仍面临困难，银行不良贷款反弹压力持续存在，风险防控形势依然严峻。银保监会将督促银行采用预期信用损失法，严格贷款质量分类，做实资产质量，持续加大不良资产处置力度。

碳中和元年，绿色信贷规模爆发

4家银行绿色信贷规模同比增长超100%

小微企业是产业链大动脉的“毛细血管”。2021年新冠疫情持续反复，监管延续普惠小微企业贷款延期还本付息政策，加大再贷款再贴现支持普惠金融力度，银行也纷纷强化对小微企业的金融支持。

在2021“碳中和元年”，绿色信贷规模呈爆发式增长。有4家银行规模超万亿元，分别是工行、农行、建行、中国银行，截至去年末四者的绿色贷款余额分别为2.48万亿元、1.98万亿元、1.96万亿元、1.41万亿元；4家银行绿色贷款增速超过100%，分别是平安银行、上海银行、中信银行、民生银行，增速分别达204.6%、180.07%、140.75%、103.76%。

除了绿色信贷，过去一年中，各家银行也积极开展绿色债券发行、承销与投资，并在碳排放相关贷款方面进行了创新探索和实践。

不过业内人士表示，绿色金融蓬勃发展的同时，银行自身要提高能力建设、加强项目审核，警惕一些绿色金融支持项目涉嫌“染绿”、“洗绿”而滋生监管风险。此外，目前许多国有大行已开展环境压力风险测试，中小银行能力相对欠缺，要做好对高碳资产的划分和风险预警，管理好转型期可能面临的信用风险。

如何推动区域协调发展？

环渤海地区、长江三角洲是工行的揽储中心，农行在长三角和西部地区投放规模较高

透过数据还能看出，银行在不同区域布局的策略和特征。

例如“宇宙行”工行，2021年末存款总额26.4万亿元，继续稳坐全球银行业首位。工行的揽储中心是哪里？从数据看，环渤海地区吸收存款最多，达6.89万亿元，占比为26%；长江三角洲地区吸收存款5.44万亿元，占比为20.6%。这两个区域贡献了工行全行近一半的存款规模。多个区域利润贡献比也较为均匀，多在11%-15%之间。

与较强投放力度成正比的，是西部地区为农行带来21.2%的营业利润及21.2%的存款，对比其他区域表现突出，且优于其他大行的平均水平。农行在财报中称，2021年还加大了脱贫地区和中西部偏远农村机具布放力度。

从贷款投放区域看，工行2021年各区域贷款规模都在增长，东北地区和境外地区不良率上升，长江三角洲、珠江三角洲、环渤海地区、中部地区、西部地区不良率均下降。从绝对值看，东北地区不良率最高，为3.42%；环渤海地区次之，不良率为2.14%。

和工行类似，建行在长江三角洲、珠江三角洲、环渤海地区等多个区域的分支机构利润贡献比也较为均匀，多在15%-17%之间；2021年各区域贷款规模都呈增长，东北地区不良率上升，其他区域不良率下降。

农行在长江三角洲地区和西部地区的贷款投放规模相对更高，在2021年末占比分别达23.8%、21.8%，合计达45.6%。长江三角洲地区的贷款不良率也相对较低，2021年末为0.64%，环比下降0.24个百分点。不良率最高的是环渤海地区，达2.38%。

资管新规过渡期结束，财富管理能力愈发重要

招行去年理财规模跃居全市场第一，银行大财富管理业务的收入贡献比整体还较低

随着我国人均可支配收入提升，叠加资管新规、“房住不炒”等供给侧改革政策的推行，资金加速涌入财富管理行业，银行财富管理能力愈发重要，多家银行理财产品净值化率已达到100%。

有“零售之王”之称的招行，去年理财规模超过工行跃居全市场第一，2021年末，该行理财产品规模突破3万亿元。工行、农行、建行理财产品规模超过2万亿元，其他破万亿元规模的银行包括中行、交行、浦发、兴业、光大、中信、民生。

但到目前为止，商业银行大财富管理业务的整体收入贡献还较低。以招行为例，按照集团口径，该行大财富管理收入包括财富管理、资产管理和托管业务手续费及佣金收入，2021年这一收入总规模达521.3亿元，同比大涨33.91％，不过在营业收入中的占比还不到16％。